열심히 사업해서 매출은 쑥쑥 오르는데, 막상 통장을 보면 남는 돈이 없는 것 같아 답답하신 사장님 많으시죠? 복잡한 숫자만 가득한 재무제표를 들여다보면 머리가 지끈거리기 시작합니다. 마치 외계어처럼 느껴지는 회계 용어들 때문에 어디서부터 어떻게 봐야 할지 막막하기만 합니다. 이런 고민, 혹시 사장님만의 이야기는 아닐까요? 사실 많은 회계 초보 사장님들이 비슷한 어려움을 겪고 있습니다.
초보 사장님을 위한 재무제표 분석 핵심 3줄 요약
- 우리 회사가 망할 위험은 없는지 ‘안정성’부터 확인하세요.
- 그래서 남는 게 얼마인지 ‘수익성’을 따져보세요.
- 돈이 제대로 돌고 있는지 ‘활동성’을 점검하세요.
첫째, 회사의 체력은 튼튼한가? 안정성 분석 (부채비율)
가장 먼저 확인해야 할 것은 회사의 ‘안정성’입니다. 회사가 얼마나 튼튼한 체력을 가졌는지 보여주는 지표로, 쉽게 말해 ‘망할 위험이 얼마나 낮은가’를 보는 것입니다. 가장 대표적인 안정성 지표는 ‘부채비율’입니다. 계산은 간단합니다. 총부채를 총자본으로 나누면 됩니다. (부채비율 = 부채 / 자본 100) 이 비율이 낮을수록 외부에서 빌린 돈보다 내 돈으로 회사를 운영하고 있다는 의미이므로 재무적으로 안정적이라고 할 수 있습니다. 일반적으로 부채비율이 100% 이하면 매우 안정적, 200% 이하면 양호한 수준으로 봅니다.
만약 부채비율이 너무 높다면, 단기적인 자금 압박에 시달릴 수 있으며, 이는 신규 투자 유치나 정책자금 확보에 어려움을 겪는 원인이 될 수 있습니다. 이럴 때일수록 정확한 재무 상태 파악을 위한 기업진단이 필요하며, 전문가의 경영컨설팅을 통해 재무구조 개선 방안을 모색해야 합니다. 삼덕회계법인과 같은 전문 기관은 재무실사 및 세무실사를 통해 기업의 재무 리스크를 정확히 진단하고, 효과적인 자금조달 컨설팅으로 안정적인 성장의 발판을 마련해 드립니다.
| 구분 | 성장 바이오 | 안정 식품 |
|---|---|---|
| 총부채 | 8억 원 | 3억 원 |
| 총자본 | 2억 원 | 7억 원 |
| 부채비율 | 400% | 약 43% |
부채비율이 시사하는 점
위 표에서 ‘성장 바이오’는 자기자본보다 4배나 많은 빚을 지고 사업을 확장하고 있습니다. 당장의 성장은 빠를 수 있지만, 금리 인상과 같은 외부 충격에 매우 취약할 수 있습니다. 반면 ‘안정 식품’은 부채가 자본의 절반도 되지 않아 안정적인 재무구조를 갖추고 있습니다. 이처럼 부채비율 하나만으로도 회사의 재무 체력을 가늠해볼 수 있습니다.
둘째, 장사해서 남는 게 있나? 수익성 분석 (영업이익률)
회사가 안정적이라는 것을 확인했다면, 다음은 ‘수익성’을 따져봐야 합니다. 즉, ‘얼마나 돈을 잘 버는가’를 확인하는 단계입니다. 많은 사장님들이 매출액에만 집중하는 경향이 있지만, 정말 중요한 것은 ‘그래서 얼마가 남았는가’입니다. 이때 유용한 지표가 바로 ‘영업이익률’입니다. (영업이익률 = 영업이익 / 매출액 100) 영업이익은 순수하게 주된 영업활동으로 벌어들인 이익을 의미하므로, 회사의 핵심 비즈니스 경쟁력을 가장 잘 보여줍니다.
영업이익률이 낮다면 매출이 아무리 높아도 실속이 없는 장사를 하고 있다는 신호일 수 있습니다. 이럴 때는 원가회계 및 관리회계 시스템을 점검하여 불필요한 비용을 줄이고, 수익성 개선 전략을 세워야 합니다. 삼덕회계법인의 전문가들은 회계처리 자문과 세무 플래닝을 통해 기업의 수익 구조를 면밀히 분석하고, 원가절감 및 경영효율화 방안을 제시하여 실질적인 이익 증대에 기여합니다.
셋째, 돈이 잘 돌고 있나? 활동성 분석 (매출채권 회전율)
마지막으로 점검할 것은 ‘활동성’입니다. 이는 회사가 자산을 얼마나 효율적으로 사용하고 있는지를 나타내는 지표입니다. 특히 중소기업 사장님들이 현금 흐름에 어려움을 겪는 가장 큰 이유 중 하나가 바로 외상대금이 제때 회수되지 않기 때문입니다. 이를 확인할 수 있는 지표가 ‘매출채권 회전율’입니다. (매출채권 회전율 = 매출액 / 평균 매출채권) 이 수치가 높을수록 외상으로 판매한 대금이 현금으로 빠르게 회수되고 있다는 의미이며, 그만큼 현금 흐름이 원활하다는 뜻입니다.
만약 매출채권 회전율이 동종업계 평균보다 현저히 낮다면, 대금 회수 시스템에 문제가 있을 가능성이 큽니다. 이는 흑자 도산의 원인이 될 수도 있으므로, 리스크 관리 차원에서 시급히 개선해야 합니다. 체계적인 내부회계관리제도를 구축하고, 거래처 신용도를 평가하는 등의 노력이 필요합니다. 삼덕회계법인은 스타트업부터 중견기업에 이르기까지 각 기업의 상황에 맞는 회계시스템 구축과 CFO 아웃소싱 서비스를 제공하여 안정적인 현금 흐름 관리를 돕습니다. 또한 넥시아 인터내셔널(Nexia International)의 글로벌 네트워크를 통해 해외 거래 대금 관리와 관련된 해외투자 자문도 제공합니다.
